Ändra sökning
RefereraExporteraLänk till posten
Permanent länk

Direktlänk
Referera
Referensformat
  • apa
  • harvard1
  • ieee
  • modern-language-association-8th-edition
  • vancouver
  • Annat format
Fler format
Språk
  • de-DE
  • en-GB
  • en-US
  • fi-FI
  • nn-NO
  • nn-NB
  • sv-SE
  • Annat språk
Fler språk
Utmatningsformat
  • html
  • text
  • asciidoc
  • rtf
Change of Numeraire
Stockholm School of Economics.
2010 (Engelska)Ingår i: Encyclopedia of Qunatitative Finance / [ed] Rama Cont, John Wiley & Sons, 2010Kapitel i bok, del av antologi (Övrigt vetenskapligt)
Abstract [en]

We give an overview of the change of numeraire technique and in particular the concept of T-forward measure. For a general numeraire, we provide the Radon-Nikodym derivative for the associated measure transformation and derive a general option pricing formula. A pricing formula for an exchange option is given as an example.

Ort, förlag, år, upplaga, sidor
John Wiley & Sons, 2010.
Nyckelord [en]
change of numeraire; Girsanov transformation; exchange option; maximum option; option pricing formula
Nationell ämneskategori
Ekonomi och näringsliv
Identifikatorer
URN: urn:nbn:se:kth:diva-86647DOI: 10.1002/9780470061602.eqf04010ISBN: 9780470057568 (tryckt)ISBN: 0470057564 (tryckt)OAI: oai:DiVA.org:kth-86647DiVA, id: diva2:500889
Anmärkning
QC 20120420Tillgänglig från: 2012-02-13 Skapad: 2012-02-13 Senast uppdaterad: 2012-04-20Bibliografiskt granskad

Open Access i DiVA

Fulltext saknas i DiVA

Övriga länkar

Förlagets fulltext

Sök vidare i DiVA

Av författaren/redaktören
Björk, Tomas
Ekonomi och näringsliv

Sök vidare utanför DiVA

GoogleGoogle Scholar

doi
isbn
urn-nbn

Altmetricpoäng

doi
isbn
urn-nbn
Totalt: 350 träffar
RefereraExporteraLänk till posten
Permanent länk

Direktlänk
Referera
Referensformat
  • apa
  • harvard1
  • ieee
  • modern-language-association-8th-edition
  • vancouver
  • Annat format
Fler format
Språk
  • de-DE
  • en-GB
  • en-US
  • fi-FI
  • nn-NO
  • nn-NB
  • sv-SE
  • Annat språk
Fler språk
Utmatningsformat
  • html
  • text
  • asciidoc
  • rtf