Closing the Loop: Leveraging Reverse Supply Chain Strategies for Circular Product Design in Original Equipment Manufacturers
2024 (English)Independent thesis Advanced level (degree of Master (Two Years)), 20 credits / 30 HE credits
Student thesisAlternative title
Att sluta cirkeln : Nyttja strategier för omvända leveranskedjor för cirkulär produktdesign hos originalutrustningstillverkare (Swedish)
Abstract [en]
It is evident that societies worldwide are embracing sustainable practices, with the principles of Circular Economy gaining traction as a solution to climate change and resource scarcity. Reverse supply chain strategies, also referred to as value retention options, play a pivotal role in Circular Economy, creating opportunities to retain value through practices such as recycling and remanufacturing. Nevertheless, the successful implementation of these strategies requiresthe organisational maturity and alignment with global regulations as the circular value chain is far mor complex than the traditional linear one. The purpose of this master thesis is to examine how reverse supply chain strategies can facilitate the adoption of Circular Product Designamong Original Equipment Manufacturers (OEMs) and aims to make an attempt to transfer of knowledge from academia to industry regarding the topic.
The research design commences with a pre-study phase to acquaint the researchers with the topic, followed by an extensive literature review covering Circular Economy in Practice, Business Model Maturity and Circular Product Design. 13 semi-structured interviews wereconducted with experts from Circular Economy and Sustainability, representing academia, industry and consulting. The interviews were analysed systematically, forming the basis for a scenario-based approach, which aims to identify three distinct Circular Product Design Strategies encompassing four different value retention options of Recycle, Repair, Reuse and Remanufacture.
The findings lead to the conclusion, that the transition towards Circular Economy is characterised by uncertainty and varying levels of adoption of value retention options, across various industries, that requires a trail-and-error approach. The transition is driven by a number of key trends, including the tightening of regulations and the growing recognition of the financial benefits associated with Circular Business Economy principles. as well as the value proposition. The successful adoption of a circular economy requires companies to align and prioritize financial viability, actual sustainability impact, and an approach that benefits the customer. Eventually, recyclability emerged as a core strategy. Despite the challenges that the Circular Economy presents, it offers opportunities for sustainable growth, innovation and resilience.
Abstract [sv]
Det är uppenbart att samhällen världen över omfamnar hållbara metoder, där principerna för Cirkulär Ekonomi vinner mark som en lösning på klimatförändringar och resursbrist. Strategier för omvända leveranskedjor, spelar en avgörande roll i Cirkulär Ekonomi och skapar möjligheter att behålla värde genom till exempel återvinning och remanufacturing. Framgångsrik implementering av dessa strategier kräver dock organisatorisk mognad och överensstämmelse med lagstiftning och policys, eftersom den cirkulära värdekedjan är mycket mer komplex än den traditionella linjära. Syftet med denna masteruppsats är att undersöka hur strategier för omvända leveranskedjor kan underlätta implementeringen av Cirkulär Produktdesign bland originalutrustningstillverkare (OEM) och att försöka överföra kunskap från akademin till industrin om ämnet.
Forskningsdesignen inleddes med en förstudie, följt av en omfattande litteraturstudie som täckte Cirkulär Ekonomi i praktiken, affärsmodellsmognad och organisation och Cirkulär Produktdesign. 13 semistrukturerade intervjuer genomfördes med experter inom cirkulär ekonomi och hållbarhet, som representerar akademin, industrin och konsultverksamheten. Intervjuerna analyserades systematiskt och utgjorde grunden för ett scenariosbaserat tillvägagångssätt, som syftar till att identifiera tre distinkta strategier för cirkulär produktdesign som omfattar fyra olika värdebevarande alternativ: återvinning, reparation, återanvändning och remanufacturing.
Resultaten leder till slutsatsen att övergången till en Cirkulär Ekonomi präglas av osäkerhet och varierande nivåer av antagande av värdebevarande alternativ över olika branscher, vilket kräver ett trial-error-tillvägagångssätt. Övergången drivs av flera faktorer inklusive skärpta regler och ett växande erkännande och vikten av de finansiella fördelarna med Cirkulär Ekonomi samt värdeerbjudandet mot kund. Framgångsrik implementering av Cirkulär Ekonomi kräver att företag prioriterar ekonomiska faktorer, verklig hållbarhetseffekt gällande miljö och ett kundcentrerat tillvägagångssätt. Återvinningsbarhet framstod som en central strategi. Trots de utmaningar som den cirkulära ekonomin innebär, erbjuder den möjligheter till hållbar tillväxt, innovation och motståndskraft.
Place, publisher, year, edition, pages
2024. , p. 57
Series
TRITA-ITM-EX ; 2024:308
Keywords [en]
Circular Economy, Sustainability, Reverse Supply Chain Strategies, Value Retention Options, Circular Loops, Circular Products, Design Strategies, Circular Business Model, Recycle, Repair, Reuse, Remanufacture, Organisational Maturity, OEM
Keywords [sv]
Cirkulär Ekonomi, Hållbarhet, Omvända försörjningskedjor, Värdebevarande strategier, Cirkulära kretslopp, Cirkulär produktdesign, Designstrategier, Cirkulär affärsmodell, Återvinna, Reparera, Återanvända, Återtillverka, Organisationsmognad, OEM.
National Category
Engineering and Technology
Identifiers
URN: urn:nbn:se:kth:diva-353325OAI: oai:DiVA.org:kth-353325DiVA, id: diva2:1898298
External cooperation
Scania Group
Supervisors
Examiners
2024-09-172024-09-172024-09-17Bibliographically approved