Change search
CiteExportLink to record
Permanent link

Direct link
Cite
Citation style
  • apa
  • harvard1
  • ieee
  • modern-language-association-8th-edition
  • vancouver
  • Other style
More styles
Language
  • de-DE
  • en-GB
  • en-US
  • fi-FI
  • nn-NO
  • nn-NB
  • sv-SE
  • Other locale
More languages
Output format
  • html
  • text
  • asciidoc
  • rtf
Effektiv avkastning kopplat mot risk: En analys av sex börsnoterade fastighetsbolag
KTH, School of Architecture and the Built Environment (ABE), Real Estate and Construction Management.
KTH, School of Architecture and the Built Environment (ABE), Real Estate and Construction Management.
2012 (Swedish)Independent thesis Basic level (degree of Bachelor), 10 credits / 15 HE creditsStudent thesis
Abstract [sv]

Intresset och möjligheterna för att exponera sitt kapital mot fastigheter har funnits länge men ökat under de senaste årtiondena. Historiskt sett har bara direkta investeringar skapat denna exponering men idag finns andra alternativ så som fastighetsfonder och börsnoterade fastighetsbolag. På Stockholmsbörsen finns det idag 18 fastighetsbolag som har haft en varierande effektiv avkastning. Då flertalet av dessa bolag profilerar sig på ett liknande sätt kan det uppstå svårigheter att verkligen förstå vad som skiljer bolagen åt och förstå vilken risk bolagen utsätter sig för.

I kombination med en viss strategi följer en riskprofil som kan vara mer eller mindre attraktiv för en investerare. För att urskilja mönster måste en analys ske på nyckeltalsnivå och det går inte att enbart rekommendera ett bolag utifrån en viss strategisk inriktning på grund av att nyckeltalen kontinuerligt förändras.

Att investera i ett bolag med god direktavkastning, hög belåning och en betydande substansrabatt har historiskt visat sig vara lönsamt. Dessa tre attribut kan betraktas som en gallring för att välja ut bolag som efter historiska mönster haft en god avkastning till en attraktiv risk. Det slutliga beslutet bör ändå baseras på en fundamental analys där ledning, affärsmöjligheter och ägandet i bolaget analyseras. Det är faktorer som inte går att analysera på samma sätt som nyckeltalen och här krävs någon form utav bakomliggande kunskap.

Place, publisher, year, edition, pages
2012. , 38 p.
Keyword [sv]
Effektiv avkastning, risk, börsnoterade fastighetsbolag
National Category
Civil Engineering
Identifiers
URN: urn:nbn:se:kth:diva-101492OAI: oai:DiVA.org:kth-101492DiVA: diva2:548163
Subject / course
Finance
Educational program
Bachelor of Science - Real Estate and Finance
Uppsok
Technology
Supervisors
Examiners
Available from: 2012-08-29 Created: 2012-08-29 Last updated: 2012-08-29Bibliographically approved

Open Access in DiVA

fulltext(1901 kB)480 downloads
File information
File name FULLTEXT01.pdfFile size 1901 kBChecksum SHA-512
b4ae05063c7033d5b92e99ca05518fe6c135ce7dd375959c4cd783351980e2ac63241fdb9f7bb8343697602e5c64bd19bb4091b87c88fa4e5115b36c67a15567
Type fulltextMimetype application/pdf

By organisation
Real Estate and Construction Management
Civil Engineering

Search outside of DiVA

GoogleGoogle Scholar
Total: 480 downloads
The number of downloads is the sum of all downloads of full texts. It may include eg previous versions that are now no longer available

urn-nbn

Altmetric score

urn-nbn
Total: 770 hits
CiteExportLink to record
Permanent link

Direct link
Cite
Citation style
  • apa
  • harvard1
  • ieee
  • modern-language-association-8th-edition
  • vancouver
  • Other style
More styles
Language
  • de-DE
  • en-GB
  • en-US
  • fi-FI
  • nn-NO
  • nn-NB
  • sv-SE
  • Other locale
More languages
Output format
  • html
  • text
  • asciidoc
  • rtf