Ändra sökning
Avgränsa sökresultatet
1234567 101 - 150 av 472
RefereraExporteraLänk till träfflistan
Permanent länk
Referera
Referensformat
  • apa
  • harvard1
  • ieee
  • modern-language-association-8th-edition
  • vancouver
  • Annat format
Fler format
Språk
  • de-DE
  • en-GB
  • en-US
  • fi-FI
  • nn-NO
  • nn-NB
  • sv-SE
  • Annat språk
Fler språk
Utmatningsformat
  • html
  • text
  • asciidoc
  • rtf
Träffar per sida
  • 5
  • 10
  • 20
  • 50
  • 100
  • 250
Sortering
  • Standard (Relevans)
  • Författare A-Ö
  • Författare Ö-A
  • Titel A-Ö
  • Titel Ö-A
  • Publikationstyp A-Ö
  • Publikationstyp Ö-A
  • Äldst först
  • Nyast först
  • Skapad (Äldst först)
  • Skapad (Nyast först)
  • Senast uppdaterad (Äldst först)
  • Senast uppdaterad (Nyast först)
  • Disputationsdatum (tidigaste först)
  • Disputationsdatum (senaste först)
  • Standard (Relevans)
  • Författare A-Ö
  • Författare Ö-A
  • Titel A-Ö
  • Titel Ö-A
  • Publikationstyp A-Ö
  • Publikationstyp Ö-A
  • Äldst först
  • Nyast först
  • Skapad (Äldst först)
  • Skapad (Nyast först)
  • Senast uppdaterad (Äldst först)
  • Senast uppdaterad (Nyast först)
  • Disputationsdatum (tidigaste först)
  • Disputationsdatum (senaste först)
Markera
Maxantalet träffar du kan exportera från sökgränssnittet är 250. Vid större uttag använd dig av utsökningar.
  • 101. Corander, Jukka
    et al.
    Gyllenberg, Mats
    Koski, Timo
    KTH, Skolan för teknikvetenskap (SCI), Matematik (Inst.), Matematisk statistik.
    Learning Genetic Population Structures Using Minimization of Stochastic Complexity2010Ingår i: Entropy, ISSN 1099-4300, E-ISSN 1099-4300, Vol. 12, nr 5, s. 1102-1124Artikel i tidskrift (Refereegranskat)
    Abstract [en]

    Considerable research efforts have been devoted to probabilistic modeling of genetic population structures within the past decade. In particular, a wide spectrum of Bayesian models have been proposed for unlinked molecular marker data from diploid organisms. Here we derive a theoretical framework for learning genetic population structure of a haploid organism from bi-allelic markers for which potential patterns of dependence are a priori unknown and to be explicitly incorporated in the model. Our framework is based on the principle of minimizing stochastic complexity of an unsupervised classification under tree augmented factorization of the predictive data distribution. We discuss a fast implementation of the learning framework using deterministic algorithms.

  • 102.
    Cui, Titing
    KTH, Skolan för teknikvetenskap (SCI), Matematik (Inst.), Matematisk statistik.
    Short term traffic speed prediction on a large road network2019Självständigt arbete på avancerad nivå (masterexamen), 20 poäng / 30 hpStudentuppsats (Examensarbete)
    Abstract [sv]

    Trafikflöde förutsägelse är ett viktigt element i intelligenta transportsystem (ITS). Den läglig och exakta trafikflödes hastighet förutsägelse kan utnyttjas för att stödja kontrollen, hanteringen och förbättringen av trafikförhållandena. I det här projektet undersöker vi korttidsprognosens hastighetsprediktion på ett stort motorvägsnät. För att eliminera vaghet, vi först en formell matematisk definition av trafikflödeshastighetsprognosproblem på ett vägnät. Under de senaste årtiondena har prognosis för trafik flödeshastighet frodas från de teoretiskt väl etablerade parametriska metoderna till icke-parametriska data-driven algoritmer, som de djupa neurala nätverken. I den här undersökningen ger vi en detaljerad granskning av de modernaste prediksionsmodellerna i litteraturen.Vi finner dock att vägnätet är ganska litet i de flesta av litteraturen, vanligtvis hundratals vägsegment. Motorvägsnätverket i vårt projekt är mycket större, består av mer än 80 tusen vägsegment, vilket gör det nästan omöjligt att direkt använda modellerna i litteraturen. Därför använder vi i tidsserien klustermetoden för att dela upp vägnätet i olika åtskilja regioner. Därefter innehåller flera prediktionsmodeller historisk medelvärde (HA), univariate och vector Autoregressive Integrated Moving Average-modellen (ARIMA), stödvektorregression (SVR), Gaussian processregression (GPR), Staplade Autoenkodare (SAEs) neurala nätverk (LSTM) väljs för att göra förutsägelsen för varje region. Vi ger en prestationsanalys av utvalda modeller i slutet av avhandlingen.

  • 103. Cui, Y.
    et al.
    Sirén, J.
    Koski, Timo
    KTH, Skolan för teknikvetenskap (SCI), Matematik (Inst.), Matematisk statistik.
    Corander, J.
    Simultaneous Predictive Gaussian Classifiers2016Ingår i: Journal of Classification, ISSN 0176-4268, E-ISSN 1432-1343, s. 1-30Artikel i tidskrift (Refereegranskat)
    Abstract [en]

    Gaussian distribution has for several decades been ubiquitous in the theory and practice of statistical classification. Despite the early proposals motivating the use of predictive inference to design a classifier, this approach has gained relatively little attention apart from certain specific applications, such as speech recognition where its optimality has been widely acknowledged. Here we examine statistical properties of different inductive classification rules under a generic Gaussian model and demonstrate the optimality of considering simultaneous classification of multiple samples under an attractive loss function. It is shown that the simpler independent classification of samples leads asymptotically to the same optimal rule as the simultaneous classifier when the amount of training data increases, if the dimensionality of the feature space is bounded in an appropriate manner. Numerical investigations suggest that the simultaneous predictive classifier can lead to higher classification accuracy than the independent rule in the low-dimensional case, whereas the simultaneous approach suffers more from noise when the dimensionality increases.

  • 104.
    Dacke, Fredrik
    KTH, Skolan för teknikvetenskap (SCI), Matematik (Inst.), Matematisk statistik.
    Non-local means denoising ofprojection images in cone beamcomputed tomography2013Självständigt arbete på avancerad nivå (masterexamen), 20 poäng / 30 hpStudentuppsats (Examensarbete)
    Abstract [sv]

    En ny kantbevarande brusreduceringsmetod används för att förbättra bildkvaliteten för digital volymtomografi med konstråle. Rekonstruktionsalgoritmen for digital volymtomografi med konstråle som används av Elekta förstärker högfrekventa bilddetaljer, t.ex. brus, och vi föreslår att brusreduceringen genomförs på projektionsbilderna innan de genomgår rekonstruktion. Den brusreducerande metoden visas ha kopplingar till datorintensiv statistik och några matematiska förbättringar av metoden gås igenom. Jämförelser görs med den bästa metoden på både artificiella och fysiska objekt. Resultaten visar att mjukheten i bilderna förbättras på bekostnad av utsmetade bilddetaljer. Vissa resultat visar hur parametersättningen för metoden påverkar avvägningen mellan mjukhet och utsmetade bilddetaljer i bilderna.

  • 105.
    Dahlin, Fredrik
    et al.
    KTH, Skolan för teknikvetenskap (SCI), Matematik (Inst.), Matematisk statistik.
    Storkitt, Samuel
    KTH, Skolan för teknikvetenskap (SCI), Matematik (Inst.), Matematisk statistik.
    Estimation of Loss Given Default for Low Default Portfolios2014Självständigt arbete på avancerad nivå (masterexamen), 20 poäng / 30 hpStudentuppsats (Examensarbete)
    Abstract [en]

    The Basel framework allows banks to assess their credit risk by using their own estimates of Loss Given Default (LGD). However, for a Low Default Portfolio (LDP), estimating LGD is difficult due to shortage of default data. This study evaluates different LGD estimation approaches in an LDP setting by using pooled industry data obtained from a subset of the PECDC LGD database. Based on the characteristics of a LDP a Workout LGD approach is suggested. Six estimation techniques, including OLS regression, Ridge regression, two techniques combining logistic regressions with OLS regressions and two tree models, are tested. All tested models give similar error levels when tested against the data but the tree models might produce rather different estimates for specific exposures compared to the other models. Using historical averages yield worse results than the tested models within and out of sample but are not considerably worse out of time.

  • 106.
    Dahlkvist, Victor
    et al.
    KTH, Skolan för teknikvetenskap (SCI), Matematik (Inst.), Matematisk statistik.
    Wendt, Wilhelm
    KTH, Skolan för teknikvetenskap (SCI), Matematik (Inst.), Matematisk statistik.
    Värdering av nordiska industribolag - en studie inom regressionsanalys2019Självständigt arbete på grundnivå (kandidatexamen), 10 poäng / 15 hpStudentuppsats (Examensarbete)
    Abstract [sv]

    I en företagstransaktion anlitas vanligen en investmentbank för att bistå med värdering av bolaget samt agera rådgivare. Investmentbanker agerar som en slag företagsmäklare som är antingen på köp- eller säljsidan av transaktionen. När bolagsvärdet presenteras i en pitch till säljarna brukar de använda sig av flera metoder för att beräkna värdet av företaget.

    För att öka precisionen i värdering av ett nordiskt industribolag ställdes frågan om multipel regressionsanalys kunde användas som ett komplement i en bolagsvärdering och hur den stod sig gentemot en klassisk värderingsmetod som Precedent Transactions Analysis.

    Dessa frågor kom att analyseras och besvarades genom att skapa en regressionsmodell som byggde på data hämtad från företagens finansiella rapporter. Den insamlade datan byggde på 132 transaktioner av nordiska industribolag under perioden 2009-2019. Regressionsmodellen kom sedan att jämföras mot en PTA-värdering som byggde på tidigare företagstransaktioner av bolag med liknande finansiell och affärsmässig bakgrund som bolaget i fråga skulle värderas.

    Denna studie visar på att regressionsanalys kan användas som en komplement till de olika värderingsmetoderna men bör ej användas för att värdera nordiska industribolag med avhandlingens val av variabler och skall inte ersätta någon av de klassiska värderingsmetoderna.

  • 107.
    Dai, Elin
    et al.
    KTH, Skolan för teknikvetenskap (SCI), Matematik (Inst.), Matematisk statistik.
    Güleryüz, Lara
    KTH, Skolan för teknikvetenskap (SCI), Matematik (Inst.), Matematisk statistik.
    Factors that influence condominium pricing in Stockholm: A regression analysis: A regression analysis2019Självständigt arbete på grundnivå (kandidatexamen), 10 poäng / 15 hpStudentuppsats (Examensarbete)
    Abstract [sv]

    Denna studie ämnar till att undersöka vilka faktorer som är av betydelse när syftet är att förutsäga prissättningen på bostadsrätter i Stockholms innerstad. Genom att använda multipel linjär regression, transformation av responsvariabeln, samt en mängd olika metoder för att förfina modellen, togs en slutgiltig, out of sample-validerad modell med ett 95%-konfidensintervall fram. För att genomföra de statistiska metoderna användes programmet R.

    Denna studie är avgränsad till de distrikt i Stockholms innerstad vars postnummer varierar mellan 112-118, därav är det viktigt att modellen endast appliceras på dessa områden eftersom de är inkluderade i modellen som regressorer. Tidsperioden inom vilket slutpriserna analyserades var mellan januari 2014 och april 2019, i vilket valutans volatilitet inte har analyserats som en ekonomisk påverkande faktor. Den slutgiltiga modellen innefattar de följande variablerna: våning, boarea, månadsavgift, konstruktionsår, distrikt.

  • 108. Damasso, M.
    et al.
    Del Sordo, Fabio
    KTH, Centra, Nordic Institute for Theoretical Physics NORDITA.
    Proxima Centauri reloaded: Unravelling the stellar noise in radial velocities2017Ingår i: Astronomy and Astrophysics, ISSN 0004-6361, E-ISSN 1432-0746, Vol. 599, artikel-id A126Artikel i tidskrift (Refereegranskat)
    Abstract [en]

    Context. The detection and characterisation of Earth-like planets with Doppler signals of the order of 1 m s-1 currently represent one of the greatest challenge for extrasolar-planet hunters. As results for such findings are often controversial, it is desirable to provide independent confirmations of the discoveries. Testing different models for the suppression of non-Keplerian stellar signals usually plaguing radial velocity data is essential to ensuring findings are robust and reproducible. Aims. Using an alternative treatment of the stellar noise to that discussed in the discovery paper, we re-analyse the radial velocity dataset that led to the detection of a candidate terrestrial planet orbiting the star Proxima Centauri. We aim to confirm the existence of this outstanding planet, and test the existence of a second planetary signal. Methods. Our technique jointly modelled Keplerian signals and residual correlated signals in radial velocities using Gaussian processes. We analysed only radial velocity measurements without including other ancillary data in the fitting procedure. In a second step, we have compared our outputs with results coming from photometry, to provide a consistent physical interpretation. Our analysis was performed in a Bayesian framework to quantify the robustness of our findings. Results. We show that the correlated noise can be successfully modelled as a Gaussian process regression, and contains a periodic term modulated on the stellar rotation period and characterised by an evolutionary timescale of the order of one year. Both findings appear to be robust when compared with results obtained from archival photometry, thus providing a reliable description of the noise properties. We confirm the existence of a coherent signal described by a Keplerian orbit equation that can be attributed to the planet Proxima b, and provide an independent estimate of the planetary parameters. Our Bayesian analysis dismisses the existence of a second planetary signal in the present dataset.

  • 109.
    Damour, Gabriel
    KTH, Skolan för teknikvetenskap (SCI), Matematik (Inst.), Matematisk statistik.
    Information-Theoretic Framework for Network Anomaly Detection: Enabling online application of statistical learning models to high-speed traffic2019Självständigt arbete på avancerad nivå (masterexamen), 20 poäng / 30 hpStudentuppsats (Examensarbete)
    Abstract [sv]

    I takt med att antalet cyberattacker växer snabbt blir det alltmer viktigt för våra digitaliserade ekonomier att skydda uppkopplade verksamheter från nätverksintrång. Maskininlärning (ML) porträtteras som ett kraftfullt alternativ till konventionella regelbaserade lösningar och dess anmärkningsvärda framgångar bådar för en ny generation detekteringssytem mot intrång (IDS). Trots denna utveckling, bygger många IDS:er fortfarande på signaturbaserade metoder, vilket förklaras av de stora svagheter som präglar många ML-baserade lösningar. I detta arbete utgår vi från en granskning av nuvarande forskning kring tillämpningen av ML för intrångsdetektering, med fokus på de nödvändiga steg som omger modellernas implementation inom IDS. Genom att sätta upp ett ramverk för hur variabler konstrueras och identifiering av attackkällor (ASI) utförs i olika lösningar, kan vi identifiera de flaskhalsar och begränsningar som förhindrar deras praktiska implementation. Särskild vikt läggs vid analysen av de populära flödesbaserade modellerna, vars resurskrävande bearbetning av rådata leder till signifikant tidsfördröjning, vilket omöjliggör deras användning i realtidssystem. För att bemöta dessa svagheter föreslår vi ett nytt ramverk -- det informationsteoretiska ramverket för detektering av nätverksanomalier (ITF-NAD) -- vars syfte är att möjliggöra direktanslutning av ML-modeller över nätverkslänkar med höghastighetstrafik, samt tillhandahåller en metod för identifiering av de bakomliggande källorna till attacken. Ramverket bygger på modern entropiestimeringsteknik, designad för att tillämpas över dataströmmar, samt en ASI-metod inspirerad av entropibaserad detektering av avvikande punkter i kategoriska rum. Utöver detta presenteras en studie av ramverkets prestanda över verklig internettrafik, vilken innehåller 5 olika typer av överbelastningsattacker (DoS) genererad från populära DDoS-verktyg, vilket i sin tur illustrerar ramverkets användning med en enkel semi-övervakad ML-modell. Resultaten visar på hög nivå av noggrannhet för detektion av samtliga attacktyper samt lovande prestanda gällande ramverkets förmåga att identifiera de bakomliggande aktörerna.

  • 110.
    Dastmard, Benjamin
    KTH, Skolan för teknikvetenskap (SCI), Matematik (Inst.), Matematisk statistik.
    A statistical analysis of the connection between test results and field claims for ECUs in vehicles2013Självständigt arbete på avancerad nivå (magisterexamen), 20 poäng / 30 hpStudentuppsats (Examensarbete)
    Abstract [en]

    The objective of this thesis is to analyse theconnection between test results and field claims of ECUs (electronic controlunits) at Scania in order to improve the acceptance criteria and evaluatesoftware testing strategies. The connection is examined through computation ofdifferent measures of dependencies such as the Pearson’s correlation, Spearman’srank correlation and Kendall’s tau. The correlations are computed from testresults in different ECU projects and considered in a predictive model based onlogistic regression. Numerical results indicate a weak connection between testresults and field claims. This is partly due to insufficient number of ECUprojects and the lack of traceability of field claims and test results. Themain conclusion confirms the present software testing strategy. Continuoussoftware release and testing results in a lower field claim and thus a betterproduct.

  • 111.
    Datye, Shlok
    KTH, Skolan för teknikvetenskap (SCI), Matematik (Inst.), Matematisk statistik.
    Money Management Principles for Mechanical Traders2012Självständigt arbete på avancerad nivå (masterexamen), 20 poäng / 30 hpStudentuppsats (Examensarbete)
    Abstract [en]

    In his five books during 1990-2009, starting with Portfolio Management Formulas, Ralph Vince made accessible to mechanical traders with limited background in mathematics various important concepts in the field of money management. During this process, he coined and popularized the terms “optimal f" and “leverage space trading model."

    This thesis provides a sound mathematical understanding of these concepts, and adds various extensions and insights of its own. It also provides practical examples of how mechanical traders can use these concepts to their advantage. Although beneficial to all mechanical traders, the examples involve trading futures contracts, and practical details such as the back-adjustment of futures prices are provided along the way.

  • 112.
    de Sauvage Vercour, Héloïse
    KTH, Skolan för teknikvetenskap (SCI), Matematik (Inst.), Matematisk statistik.
    Analysis and comparison of capital allocation techniques in an insurance context2013Självständigt arbete på avancerad nivå (masterexamen), 20 poäng / 30 hpStudentuppsats (Examensarbete)
    Abstract [en]

    Companiesissuing insurance cover, in return for insurance premiums, face the payments ofclaims occurring according to a loss distribution. Hence, capital must be heldby the companies so that they can guarantee the fulfilment of the claims ofeach line of insurance. The increased incidence of insurance insolvencymotivates the birth of new legislations as the European Solvency II Directive.Companies have to determine the required amount of capital and the optimalcapital allocation across the different lines of insurance in order to keep therisk of insolvency at an adequate level. The capital allocation problem may betreated in different ways, starting from the insurance company balance sheet.Here, the running process and efficiency of four methods are evaluated andcompared so as to point out the characteristics of each of the methods. TheValue-at-Risk technique is straightforward and can be easily generated for anyloss distribution. The insolvency put option principle is easily implementableand is sensitive to the degree of default. The capital asset pricing model isone of the oldest reliable methods and still provides very helpful intermediateresults. The Myers and Read marginal capital allocation approach encouragesdiversification and introduces the concept of default value. Applications ofthe four methods to some fictive and real insurance companies are provided. Thethesis further analyses the sensitivity of those methods to changes in the economiccontext and comments how insurance companies can anticipate those changes.

  • 113.
    de Sá Gustafsson, Alexandra Maria-Pia Madeleine
    et al.
    KTH, Skolan för teknikvetenskap (SCI), Matematik (Inst.), Matematisk statistik.
    Delifotis, Georgios
    KTH, Skolan för teknikvetenskap (SCI), Matematik (Inst.), Matematisk statistik.
    Optimering av försörjningskedja av frysboxar2019Självständigt arbete på grundnivå (kandidatexamen), 10 poäng / 15 hpStudentuppsats (Examensarbete)
    Abstract [sv]

    Dometic är ett stort industribolag som tillverkar lösningar främst för mobila hem. Fem procent av bolagets omsättning utgörs av en typ av kylbox, så kallad TE-box. TE-boxar består av kropp och ett lock där kylteknologin finns. Långa genomloppstider har resulterat i svårigheter med höga kostnader, långa ledtider från beställning till kund samt svårigheter att hantera fluktuationer i efterfrågan och planera lager.

    Syftet med detta arbete är att analysera Försörjningskedja för TE-boxarna och föreslå eventuelle förändrings- och förbättringsåtgärder gällande, material-, information- och penningflöde (direkta kostnader).

    Arbetet är utformat som en fallstudie hos Dometics huvudkontor i Solna strand. Metodvalet för att skapa en förståelse kring operationerna blev möten med intressepersoner. För att skapa en djupare förståelse kring hur problematiken och vilka delar av Supply Chain som är intressanta att undersöka användes teorier inom verksamhetsledning. För att lösa problem användes metoder från optimeringslära och systemteknik.

    All data som används i studien har tillhandahållits av olika representanter för Dometic. Resultatet visar att informationsflödet bör effektiviseras och att ledtiderna kan sänkas genom att ställa krav på underleverantörer att hålla råvarulager. Det visar även att den nuvarande placeringen av produktionsenheter är den optimala om man väger in olika kostnader och jämför med andra alternativ. Om resultatet skall användas som ett verkligt beslutsunderlag bör fler intressepersoner vara inblandade då man viktar kostnaderna.

  • 114.
    del Aguila Pla, Pol
    KTH, Skolan för elektroteknik och datavetenskap (EECS), Teknisk informationsvetenskap.
    Inverse problems in signal processing: Functional optimization, parameter estimation and machine learning2019Doktorsavhandling, sammanläggning (Övrigt vetenskapligt)
    Abstract [sv]

    Inversa problem uppstår vid alla vetenskapliga undersökningar. Våra sinnen och mätinstrument -rådata -ger faktiskt sällan svaren vi letar efter. Vi behöver då utveckla vår förståelse av hur data genererats, d.v.s., använda en modell, för att kunna dra korrekta slutsatser. Att lösa inversa problem är,enkelt uttryckt, att använda modeller för att få fram den information man vill ha från tillgängliga data.

    Signalbehandling handlar om utveckling av system som skapar, behandlar eller överför signaler (d.v.s., indexerade data) för att nå ett visst mål. Ett exempel på mål för en sådant system är att lösa ett inverst problem utifrån den analyserade signalen med hjälp av en modell. Signalbehandling kan dock även handla om att skapa en signal, så att denna avslöjar en parameter för utredning genom ett inverst problem. Inversa problem och signalbehandling är två fält som överlappar i stor utsträckning, och som använder sig av samma koncept och verktyg. Denna avhandling utforskar gränslandet mellan dessa två fält, och presenterar resultat inom modellering, optimering, statistik, maskininlärning, biomedicinsk avbildning och automatisk kontroll.

    Det nya vetenskapliga innehållet i den här avhandlingen är baserat på de sju artiklar som återges här i Del II. I fem av dessa artiklar beskrivs ett antal relaterade metoder för optimering och maskininlärning för källokalisering medhjälp av diffusions- och konvolutionsmodellering, med tillämpningar framförallt inom biomedicinsk bildbehandling. Dessa inkluderas i Publikationer A, B,E, F och G, och behandlar också modellering och simulering av en familj av bildbaserade immunkemiska detektionsmetoder. Publikation C presenterar analys av ett system för klocksynkronisering mellan två noder förbundna med en kanal, vilket är ett problem med särskild relevans för automatisk kontroll. Systemet använder en specifik noddesign för att generera en signal som möjliggör skattning av synkroniseringsparametrarna. Analysen bidrar avsevärt till metodiken för att identifiera sågtandsmönstrande signalmodeller under olika förhållanden. Avslutningsvis presenteras i Publikation D resultat som tidigare i stora drag förbisetts inom signalbehandlingsfältet. Här karaktäriseras även den information som kvantiserade linjära modeller innehåller om deras läges- och skalparametrar.

  • 115.
    del Aguila Pla, Pol
    et al.
    KTH, Skolan för elektroteknik och datavetenskap (EECS), Teknisk informationsvetenskap.
    Jaldén, Joakim
    KTH, Skolan för elektroteknik och datavetenskap (EECS), Teknisk informationsvetenskap.
    Inferences from quantized data - Likelihood logconcavityManuskript (preprint) (Övrigt vetenskapligt)
    Abstract [en]

    In this paper, we present to the signal processing community the most general likelihood logconcavity statement for quantized data to date, together with its proof, which has never been published. In particular, we show how Prékopa’s theorem can be used to show that the likelihood for quantized linear models is jointly logconcave with respect to both its location and scale parameter in a broad range of cases. In order to show this result and explain the limitations of the proof technique, we study sets generated by combinations of points with positive semi-definite matrices whose sum is the identity.

  • 116.
    Dellner, Johan
    KTH, Skolan för teknikvetenskap (SCI), Matematik (Inst.).
    Can a simple model for the interaction between value and momentum traders explain how equity futures react to earnings announcements?2011Självständigt arbete på avancerad nivå (magisterexamen), 20 poäng / 30 hpStudentuppsats (Examensarbete)
  • 117. Dermoune, Azzouz
    et al.
    Djehiche, Boualem
    KTH, Skolan för teknikvetenskap (SCI), Matematik (Inst.), Matematisk statistik.
    Rahmania, Nadji
    Estimation of the smoothing parameters in the HPMV filter2011Ingår i: ANALELE STIINT UNIV AL I CUZA, ISSN 1221-8421, Vol. 57, nr 1, s. 61-75Artikel i tidskrift (Refereegranskat)
    Abstract [en]

    We suggest an optimality criterion, for choosing the best smoothing parameters for an extension of the so-called Hodrick-Prescott Multivariate (HPMV) filter. We show that this criterion admits a whole set of optimal smoothing parameters, to which belong the widely used noise-to-signal ratios. We also propose explicit consistent estimators of these noise-to-signal ratios, which in turn yield a new performant method to estimate the output gap.

  • 118.
    Dimoulkas, Ilias
    et al.
    KTH, Skolan för elektro- och systemteknik (EES), Elkraftteknik.
    Amelin, Mikael
    KTH, Skolan för elektro- och systemteknik (EES), Elkraftteknik.
    Hesamzadeh, Mohammad Reza
    KTH, Skolan för elektro- och systemteknik (EES), Elkraftteknik.
    Forecasting Balancing Market Prices Using Hidden Markov Models2016Ingår i: 2016 13TH INTERNATIONAL CONFERENCE ON THE EUROPEAN ENERGY MARKET (EEM), IEEE conference proceedings, 2016Konferensbidrag (Refereegranskat)
    Abstract [en]

    This paper presents a Hidden Markov Model (HMM) based method to predict the prices and trading volumes in the electricity balancing markets. The HMM are quite powerful in modelling stochastic processes where the underlying dynamics are not apparent. The proposed method provides both one hour and 12-36 hour ahead forecasts. The first is mostly useful to wind/solar producers in order to compensate their production imbalances while the second is important when submitting the offers to the day ahead markets. The results are compared to the ones from Markov-autoregressive model.

  • 119.
    Dizdarevic, Goran
    KTH, Skolan för teknikvetenskap (SCI), Matematik (Inst.), Matematisk statistik.
    Data Fusion for Consumer Behaviour2017Självständigt arbete på avancerad nivå (masterexamen), 20 poäng / 30 hpStudentuppsats (Examensarbete)
    Abstract [sv]

    I den här uppsatsen undersöks olika metoder för data fusion genom att anpassa ett antal statistiska modeller till empirisk konsument data och evaluera modellernas prestationsnivå med avseende på ett antal statistiska mått. Syftet för modellerna är att prediktera affärsrelaterade konsumentvariabler. I denna rapport har konventionella metoder såsom beslutsträd, linjära modeller och metoden med de närmsta grannarna föreslagits samt enkelskiktade neurala nätverk och den naiva bayesianska klassificeraren. Vidare har även ensemble metoder för både klassificeringar och regressioner undersökts genom att minimera korsentropin och RMSE av predikterade utfall med den iterativa icke-linjära optimeringsalgoritmen BFGS. Tidskonsumtion för modellerna och metoder för selektion av prediktorer har också diskuterats i rapporten. Data gällande konsumenternas alkoholvanor, transaktion- och köphistorik samt social demografiska bakgrund har försetts av Nepa. Evaluering av prestationsmåtten visar att den naiva bayesianska klassificeraren ger de mest precisa prediktionerna av konsumenternas driksvanor medan random forest, fastän den mest tidskrävande, är föredragen vid klassifiering av Nöjd Kund Index (NKI). Regression av NKI resulterade i likartad prestations nivå för samtliga modeller. Ensemble-metoderna gav en lätt ökning av prediceringsprecision samt en ökad tidskonsumtion.

  • 120.
    Djehiche, Boualem
    KTH, Skolan för teknikvetenskap (SCI), Matematik (Inst.), Matematisk statistik.
    Actuarial mathematics for life contingent risks2011Ingår i: Scandinavian Actuarial Journal, ISSN 0346-1238, E-ISSN 1651-2030, nr 4, s. 318-318Artikel, recension (Refereegranskat)
  • 121.
    Djehiche, Boualem
    KTH, Skolan för teknikvetenskap (SCI), Matematik (Inst.), Matematisk statistik.
    Nonlife actuarial models, theory, methods and evaluation2011Ingår i: Scandinavian Actuarial Journal, ISSN 0346-1238, E-ISSN 1651-2030, nr 4, s. 319-320Artikel, recension (Refereegranskat)
  • 122.
    Djehiche, Boualem
    KTH, Skolan för teknikvetenskap (SCI), Matematik (Inst.), Matematisk statistik.
    Regression modeling with actuarial and financial applications2011Ingår i: Scandinavian Actuarial Journal, ISSN 0346-1238, E-ISSN 1651-2030, nr 4, s. 319-319Artikel, recension (Refereegranskat)
  • 123.
    Djehiche, Boualem
    KTH, Skolan för teknikvetenskap (SCI), Matematik (Inst.), Matematisk statistik.
    Statistical estimation techniques in life and disability insurance—a short overview2016Ingår i: Springer Proceedings in Mathematics and Statistics, Springer, 2016, s. 127-147Konferensbidrag (Refereegranskat)
    Abstract [en]

    This is a short introduction to some basic aspects of statistical estimation techniques known as graduation technique in life and disability insurance. © 2016, Springer International Publishing Switzerland 2016.

  • 124.
    Djehiche, Boualem
    et al.
    KTH, Skolan för teknikvetenskap (SCI), Matematik (Inst.), Matematisk statistik.
    Hamadene, Said
    Hdhiri, Ibtissam
    Stochastic Impulse Control of Non-Markovian Processes2010Ingår i: Applied mathematics and optimization, ISSN 0095-4616, E-ISSN 1432-0606, Vol. 61, nr 1, s. 1-26Artikel i tidskrift (Refereegranskat)
    Abstract [en]

    We consider a class of stochastic impulse control problems of general stochastic processes i.e. not necessarily Markovian. Under fairly general conditions we establish existence of an optimal impulse control. We also prove existence of combined optimal stochastic and impulse control of a fairly general class of diffusions with random coefficients. Unlike, in the Markovian framework, we cannot apply quasi-variational inequalities techniques. We rather derive the main results using techniques involving reflected BSDEs and the Snell envelope.

  • 125.
    Djehiche, Boualem
    et al.
    KTH, Skolan för teknikvetenskap (SCI), Matematik (Inst.), Matematisk statistik.
    Hamdi, Ali
    KTH, Skolan för teknikvetenskap (SCI), Matematik (Inst.), Matematisk statistik.
    A full balance sheet two-mode optimal switching problem2015Ingår i: Stochastics: An International Journal of Probablitiy and Stochastic Processes, ISSN 1744-2508, E-ISSN 1744-2516, Vol. 87, nr 4, s. 604-622Artikel i tidskrift (Refereegranskat)
    Abstract [en]

    We formulate and solve a finite horizon full balance sheet of a two-mode optimal switching problem related to trade-off strategies between expected profit and cost yields. Given the current mode, this model allows for either a switch to the other mode or termination of the project, and this happens for both sides of the balance sheet. A novelty in this model is that the related obstacles are nonlinear in the underlying yields, whereas, they are linear in the standard optimal switching problem. The optimal switching problem is formulated in terms of a system of Snell envelopes for the profit and cost yields which act as obstacles to each other. We prove the existence of a continuous minimal solution of this system using an approximation scheme and fully characterize the optimal switching strategy.

  • 126.
    Djehiche, Boualem
    et al.
    KTH, Skolan för teknikvetenskap (SCI), Matematik (Inst.), Matematisk statistik.
    Hamdi, Ali
    KTH, Skolan för teknikvetenskap (SCI), Matematik (Inst.), Matematisk statistik.
    A Full Balance Sheet Two-modes Optimal Switching problemIngår i: Mathematical Methods of Operations Research, ISSN 1432-2994, E-ISSN 1432-5217Artikel i tidskrift (Övrigt vetenskapligt)
    Abstract [en]

    We formulate and solve a finite horizon full balance sheet two-modes optimal switching problem related to trade-off strategies between expected profit and cost yields. The optimal switching problem is formulated in terms of a system of Snell envelopes for the profit and cost yields which act as obstacles to each other. We prove existence of a continuous minimal solution of this system using an approximation scheme and fully characterize the optimal switching strategy.

  • 127.
    Djehiche, Boualem
    et al.
    KTH, Skolan för teknikvetenskap (SCI), Matematik (Inst.), Matematisk statistik.
    Hamdi, Ali
    KTH, Skolan för teknikvetenskap (SCI), Matematik (Inst.), Matematisk statistik.
    A Two-modes Mean-field Optimal Switching Problem for The Full Balance Sheet2014Ingår i: International Journal of Stochastic Analysis, ISSN 2090-3332, E-ISSN 2090-3340, artikel-id 159519Artikel i tidskrift (Refereegranskat)
    Abstract [en]

    We consider the problem of switching a large number of production lines between two modes, high-production and low-production. The switching is based on the optimal expected profit and cost yields of the respective production lines, and considers both sides of the balance sheet. Furthermore, the production lines are all assumed to be interconnected through a coupling term, which is the average of all optimal expected yields. Intuitively, this means that each individual production line is compared to the average of all its peers which acts as a benchmark.

    Due to the complexity of the problem, we consider the aggregated optimal expected yields, where the coupling term is approximated with the mean of the optimal expected yields. This turns the problem into a two-modes optimal switching problem of mean-field type, which can be described by a system of Snell envelopes where the obstacles are interconnected and nonlinear.

    The main result of the paper is a proof of a continuous minimal solution to the system of Snell envelopes, as well as the full characterization of the optimal switching strategy.

  • 128.
    Djehiche, Boualem
    et al.
    KTH, Skolan för teknikvetenskap (SCI), Matematik (Inst.), Matematisk statistik.
    Hult, Henrik
    KTH, Skolan för teknikvetenskap (SCI), Matematik (Inst.), Matematisk statistik.
    Nyquist, Pierre
    KTH, Skolan för teknikvetenskap (SCI), Matematik (Inst.), Matematisk statistik.
    Importance sampling for a Markovian intensity model with applications to credit riskManuskript (preprint) (Övrigt vetenskapligt)
    Abstract [en]

    This paper considers importance sampling for estimation of rare-event probabilities in a Markovian intensity model for credit risk. The main contribution is the design of efficient importance sampling algorithms using subsolutions of a certain Hamilton-Jacobi equation. For certain instances of the credit risk model the proposed algorithm is proved to be asymptotically optimal. The computational gain compared to standard Monte Carlo is illustrated by numerical experiments.

  • 129.
    Djehiche, Boualem
    et al.
    KTH, Skolan för teknikvetenskap (SCI), Matematik (Inst.), Matematisk statistik.
    Hult, Henrik
    KTH, Skolan för teknikvetenskap (SCI), Matematik (Inst.), Matematisk statistik.
    Nyquist, Pierre
    KTH, Skolan för teknikvetenskap (SCI), Matematik (Inst.), Matematisk statistik.
    Min-max representations of viscosity solutions of Hamilton-Jacobi equations and applications in rare-event simulationManuskript (preprint) (Övrigt vetenskapligt)
    Abstract [en]

    In this paper a duality relation between the Mañé potential and Mather's action functional is derived in the context of convex and state-dependent Hamiltonians. The duality relation is used to obtain min-max representations of viscosity solutions of first order Hamilton-Jacobi equations. These min-max representations naturally suggest classes of subsolutions of Hamilton-Jacobi equations that arise in the theory of large deviations. The subsolutions, in turn, are good candidates for designing efficient rare-event simulation algorithms.

  • 130.
    Djehiche, Boualem
    et al.
    KTH, Skolan för teknikvetenskap (SCI), Matematik (Inst.), Matematisk statistik.
    Löfdahl, Björn
    KTH, Skolan för teknikvetenskap (SCI), Matematik (Inst.), Matematisk statistik.
    A hidden Markov approach to disability insuranceManuskript (preprint) (Övrigt vetenskapligt)
    Abstract [en]

    Point and interval estimation of future disability inception and recovery rates are predominantly carried out by combining generalized linear models (GLM) with time series forecasting techniques into a two-step method involving parameter estimation from historical data and subsequent calibration of a time series model. This approach may in fact lead to both conceptual and numerical problems since any time trend components of the model are incoherently treated as both model parameters and realizations of a stochastic process. We suggest that this general two-step approach can be improved in the following way: First, we assume a stochastic process form for the time trend component. The corresponding transition densities are then incorporated into the likelihood, and the model parameters are estimated using the Expectation-Maximization algorithm. We illustrate the modelling procedure by fitting the model to Swedish disability claims data.

  • 131.
    Djehiche, Boualem
    et al.
    KTH, Skolan för teknikvetenskap (SCI), Matematik (Inst.).
    Löfdahl, Björn
    KTH, Skolan för teknikvetenskap (SCI), Matematik (Inst.).
    Aggregation of 1-year risks in life and disability insurance2016Ingår i: Annals of Actuarial Science, ISSN 1748-4995, E-ISSN 1748-5002, Vol. 10, nr 2, s. 203-221Artikel i tidskrift (Refereegranskat)
    Abstract [en]

    We consider large insurance portfolios consisting of life or disability insurance policies that are assumed independent, conditional on a stochastic process representing the economic-demographic environment. Using the conditional law of large numbers, we show that when the portfolio of liabilities becomes large enough, its value on a delta-year horizon can be approximated by a functional of the environment process. Based on this representation, we derive a semi-analytical approximation of the systematic risk quantiles of the future liability value for a homogeneous portfolio when the environment is represented by a one-factor diffusion process. For the multi-factor diffusion case, we propose two different risk aggregation techniques for a portfolio consisting of large, homogeneous pools. We give numerical results comparing the resulting capital charges with the Solvency II standard formula, based on disability claims data from the Swedish insurance company Folksam.

  • 132.
    Djehiche, Boualem
    et al.
    KTH, Skolan för teknikvetenskap (SCI), Matematik (Inst.), Matematisk statistik.
    Löfdahl, Björn
    KTH, Skolan för teknikvetenskap (SCI), Matematik (Inst.), Matematisk statistik.
    Aggregation of one-year risks in life and disability insuranceManuskript (preprint) (Övrigt vetenskapligt)
  • 133.
    Djehiche, Boualem
    et al.
    KTH, Skolan för teknikvetenskap (SCI), Matematik (Inst.), Matematisk statistik.
    Löfdahl, Björn
    KTH, Skolan för teknikvetenskap (SCI), Matematik (Inst.), Matematisk statistik.
    Nonlinear reserving in life insurance: aggregation and mean-field approximationManuskript (preprint) (Övrigt vetenskapligt)
  • 134.
    Djehiche, Boualem
    et al.
    KTH, Skolan för teknikvetenskap (SCI), Matematik (Inst.), Matematisk statistik.
    Löfdahl, Björn
    KTH, Skolan för teknikvetenskap (SCI), Matematik (Inst.), Matematisk statistik.
    Risk aggregation and stochastic claims reserving in disability insurance2014Ingår i: Insurance, Mathematics & Economics, ISSN 0167-6687, E-ISSN 1873-5959, Vol. 59, s. 100-108Artikel i tidskrift (Refereegranskat)
    Abstract [en]

    We consider a large, homogeneous portfolio of life or disability annuity policies. The policies are assumed to be independent conditional on an external stochastic process representing the economic-demographic environment. Using a conditional law of large numbers, we establish the connection between claims reserving and risk aggregation for large portfolios. Further, we derive a partial differential equation for moments of present values. Moreover, we show how statistical multi-factor intensity models can be approximated by one-factor models, which allows for solving the PDEs very efficiently. Finally, we give a numerical example where moments of present values of disability annuities are computed using finite-difference methods and Monte Carlo simulations.

  • 135.
    Djehiche, Boualem
    et al.
    KTH, Skolan för teknikvetenskap (SCI), Matematik (Inst.), Matematisk statistik.
    Rinne, Jonas
    Can stocks help mend the asset and liability mismatch?2010Ingår i: Scandinavian Actuarial Journal, ISSN 0346-1238, E-ISSN 1651-2030, nr 2, s. 148-160Artikel i tidskrift (Refereegranskat)
    Abstract [en]

    Stocks are generally used to provide higher returns in the long run. But the dramatic fall in equity prices at the beginning of this century, triggering large underfundings in pension plans, raised the question as to whether stocks can really help mend the asset and liability mismatch. To understand some aspects of this topical issue, we examine whether existing major equity indexes can close this gap, given the liability profile of a typical pension fund. We also compare the non-market capitalization weighted equity indexes recently introduced as Research Affiliates Fundamental Indexes (R) (RAFI (R)) with traditional market capitalization weighted equity indexes from an asset and liability management perspective. The analysis of the behavior of the solvency ratio clearly indicates that interest rate sensitive stocks have a large potential to improve the link between assets and liabilities. Compared with market capitalization weighted equity indexes, RAFI (R) shows a substantially better potential to mend the asset and liability mismatch, while also improving returns.

  • 136. Doll, Jim
    et al.
    Dupuis, Paul
    Nyquist, Pierre
    A large deviation analysis of certain qualitative properties of parallel tempering and infinite swapping algorithms2018Ingår i: Applied mathematics and optimization, ISSN 0095-4616, E-ISSN 1432-0606, Vol. 78, nr 1, s. 103-144Artikel i tidskrift (Refereegranskat)
    Abstract [en]

    Parallel tempering, or replica exchange, is a popular method for simulating complex systems. The idea is to run parallel simulations at different temperatures, and at a given swap rate exchange configurations between the parallel simulations. From the perspective of large deviations it is optimal to let the swap rate tend to infinity and it is possible to construct a corresponding simulation scheme, known as infinite swapping. In this paper we propose a novel use of large deviations for empirical measures for a more detailed analysis of the infinite swapping limit in the setting of continuous time jump Markov processes. Using the large deviations rate function and associated stochastic control problems we consider a diagnostic based on temperature assignments, which can be easily computed during a simulation. We show that the convergence of this diagnostic to its a priori known limit is a necessary condition for the convergence of infinite swapping. The rate function is also used to investigate the impact of asymmetries in the underlying potential landscape, and where in the state space poor sampling is most likely to occur.

  • 137. Doll, Jim
    et al.
    Dupuis, Paul
    Nyquist, Pierre
    Thermodynamic integration methods, infinite swapping and the calculation of generalized averages2017Ingår i: Journal of Chemical Physics, ISSN 0021-9606, E-ISSN 1089-7690, Vol. 146Artikel i tidskrift (Refereegranskat)
    Abstract [en]

    In the present paper we examine the risk-sensitive and sampling issues associated with the problem of calculating generalized averages. By combining thermodynamic integration and Stationary Phase Monte Carlo techniques, we develop an approach for such problems and explore its utility for a prototypical class of applications.

  • 138. Doorn, N.
    et al.
    Hansson, Sven Ove
    KTH, Skolan för arkitektur och samhällsbyggnad (ABE), Filosofi och teknikhistoria, Filosofi.
    Design for the value of safety2015Ingår i: Handbook of Ethics, Values, and Technological Design: Sources, Theory, Values and Application Domains, Springer Netherlands, 2015, s. 491-511Kapitel i bok, del av antologi (Övrigt vetenskapligt)
    Abstract [en]

    Two major methods for achieving safety in engineering design are compared: safety engineering and probabilistic risk analysis. Safety engineering employs simple design principles or rules of thumb such as inherent safety, multiple barriers, and numerical safety margins to reduce the risk of accidents. Probabilistic risk analysis combines the probabilities of individual events in event chains leading to accidents in order to identify design elements in need of improvement and often also to optimize the use of resources. It is proposed that the two methodologies should be seen as complementary rather than as competitors. Probabilistic risk analysis is at its advantage when meaningful probability estimates are available for most of the major events that may contribute to an accident. Safety engineering principles are more suitable to deal with uncertainties that defy quantification. In many design tasks, the combined use of both methodologies is preferable.

  • 139. Douc, Randal
    et al.
    Moulines, Eric
    Olsson, Jimmy
    KTH, Skolan för teknikvetenskap (SCI), Matematik (Inst.).
    Long-term stability of sequential monte carlo methods under verifiable conditions2014Ingår i: The Annals of Applied Probability, ISSN 1050-5164, E-ISSN 2168-8737, Vol. 24, nr 5, s. 1767-1802Artikel i tidskrift (Refereegranskat)
    Abstract [en]

    This paper discusses particle filtering in general hidden Markov models (HMMs) and presents novel theoretical results on the long-term stability of bootstrap-type particle filters. More specifically, we establish that the asymptotic variance of the Monte Carlo estimates produced by the bootstrap filter is uniformly bounded in time. On the contrary to most previous results of this type, which in general presuppose that the state space of the hidden state process is compact (an assumption that is rarely satisfied in practice), our very mild assumptions are satisfied for a large class of HMMs with possibly non-compact state space. In addition, we derive a similar time uniform bound on the asymptotic L-p error. Importantly, our results hold for misspecified models; that is, we do not at all assume that the data entering into the particle filter originate from the model governing the dynamics of the particles or not even from an HMM.

  • 140. Douc, Randal
    et al.
    Moulines, Eric
    Rydén, Tobias
    Lund University.
    Asymptotic properties of the maximum likelihood estimator in autoregressive models with Markov regime2004Ingår i: Annals of Statistics, ISSN 0090-5364, E-ISSN 2168-8966, Vol. 32, nr 5, s. 2254-2304Artikel i tidskrift (Refereegranskat)
    Abstract [en]

    An autoregressive process with Markov regime is an autoregressive process for which the regression function at each time point is given by a nonobservable Markov chain. In this paper we consider the asymptotic properties of the maximum likelihood estimator in a possibly nonstationary process of this kind for which the hidden state space is compact but not necessarily finite. Consistency and asymptotic normality are shown to follow from uniform exponential forgetting of the initial distribution for the hidden Markov chain conditional on the observations.

  • 141.
    Drugge, Daniel
    KTH, Skolan för teknikvetenskap (SCI), Matematik (Inst.), Matematisk statistik.
    Allocation Methods for Alternative Risk Premia Strategies2014Självständigt arbete på avancerad nivå (masterexamen), 20 poäng / 30 hpStudentuppsats (Examensarbete)
    Abstract [en]

    We use regime switching and regression tree methods to evaluate performance in the risk premia strategies provided by Deutsche Bank and constructed from U.S. research data from the Fama French library. The regime switching method uses the Baum-Welch algorithm at its core and splits return data into a normal and a turbulent regime. Each regime is independently evaluated for risk and the estimates are then weighted together according to the expected value of the proceeding regime. The regression tree methods identify macro-economic states in which the risk premia perform well or poorly and use these results to allocate between risk premia strategies. The regime switching method proves to be mostly unimpressive but has its results boosted by investing less into risky assets as the probability of an upcoming turbulent regime becomes larger. This proves to be highly effective for all time periods and for both data sources. The regression tree method proves the most effective when making the assumption that we know all macro-economic data the same month as it is valid for. Since this is an unrealistic assumption the best method seems to be to evaluate the performance of the risk premia strategy using macro-economic data from the previous quarter.

  • 142.
    Dufour Partanen, Bianca
    KTH, Skolan för teknikvetenskap (SCI), Matematik (Inst.), Matematisk statistik.
    On the Valuation of Contingent Convertibles (CoCos): Analytically Tractable First Passage Time Model for Pricing AT1 CoCos2016Självständigt arbete på avancerad nivå (masterexamen), 20 poäng / 30 hpStudentuppsats (Examensarbete)
    Abstract [sv]

    Contingent Convertibles (Cocos) - villkorade konvertibla obligationer, är en ny typ av hybridinstrument som kännetecknas av konvertering till eget kapital eller nedskrivning av lånet vid en viss utlösande händelse, som vanligtvis indikerar ett tillstånd där den emitterande banken har behov av att absorbera förluster. Under strikta villkor kan dessa CoCo obligationer tillhöra primärkapital, där de kännetecknas av bland annat möjlig inställning av kuponger. I denna avhandling presenteras CoCons struktur och olika prissättningsmodeller läggs fram. Ett särskilt fokus läggs på strukturella modeller med “Analytically Tractable First Passage Time (AT1P) Model” och dess utvidgningar. Två modeller tillämpas på CoCon emitterad av Svenska Handelsbanken: “equity derivative” modellen och AT1P modellen. 

  • 143.
    Edberg, Erik
    KTH, Skolan för teknikvetenskap (SCI), Matematik (Inst.), Matematisk statistik.
    Prediktering av VD-löner i svenska onoterade aktiebolag2015Självständigt arbete på grundnivå (kandidatexamen), 10 poäng / 15 hpStudentuppsats (Examensarbete)
    Abstract [sv]

    Lönen till den verkställande direktören bestäms i motsats till kollektivarbetares individuellt och oberoende av kollektivavtal. Lönen bestäms av företagets styrelse och utgår utifrån en uppskattad värdering av bland annat komplexiteten i arbetet, VD:ns personliga egenskaper, marknadens värdering av liknande uppdrag och tillgången på tänkbara kandidater.

    Uppsatsens syfte är att konstruera en modell för att prediktera marknadslönen för en befintlig eller blivande VD. Vidare studeras utformningen av ersättningsstrukturen i syfte att finna den ersättningsstruktur som maximerar VD:ns prestation.

    Ur studien framgår att det är möjligt att prediktera VD-lönen för anställda VD:ar i onoterade aktiebolag med 64% förklaringsgrad. Variationen i VD-lönen förklaras av sex oberoende variabler, fyra variabler som representerar uppdragets karaktär och två variabler som är prestationsrelaterade. Högst förklaringsgrad ger variabeln Omsättning, vilken förklarar knappt 40% av variationen i VD-lönen.

    Av studien framgår att den optimala ersättningsstrukturen ser olika ut för olika företag. Vidare ges rekommendationer för vad den rörliga ersättningen bör baseras på i syfte att maximera VD:ns prestation.

  • 144.
    Ekeberg, Magnus
    KTH, Skolan för teknikvetenskap (SCI), Matematik (Inst.), Matematisk statistik.
    Detecting contacts in protein folds by solving the inverse Potts problem - a pseudolikelihood approach2012Självständigt arbete på avancerad nivå (magisterexamen), 20 poäng / 30 hpStudentuppsats (Examensarbete)
    Abstract [en]

    Abstract 

    Spatially proximate amino acid positions in a protein tend to co-evolve, so a protein's 3D-structure leaves an echo of correlations in the evolutionary record. Reverse engineering 3D-structures from such correlations is an open problem in structural biology, pursued with increasing vigor as new protein sequences continue to fill the data banks. Within this task lies a statistical stumbling block, rooted in the following: correlation between two amino acid positions can arise from firsthand interaction, but also be network-propagated via intermediate positions; observed correlation is not enough to guarantee proximity. The remedy, and the focus of this thesis, is to mathematically untangle the crisscross of correlations and extract direct interactions, which enables a clean depiction of co-evolution among the positions.

    Recently, analysts have used maximum-entropy modeling to recast this cause-and-effect puzzle as parameter learning in a Potts model (a kind of Markov random field). Unfortunately, a computationally expensive partition function puts this out of reach of straightforward maximum-likelihood estimation. Mean-field approximations have been used, but an arsenal of other approximate schemes exists. In this work, we re-implement an existing contact-detection procedure and replace its mean-field calculations with pseudo-likelihood maximization. We then feed both routines real protein data and highlight differences between their respective outputs. Our new program seems to offer a systematic boost in detection accuracy.

  • 145.
    El Menouni, Zakaria
    KTH, Skolan för teknikvetenskap (SCI), Matematik (Inst.), Matematisk statistik.
    Pricing Interest Rate Derivatives in the Multi-Curve Framework with a Stochastic Basis2015Självständigt arbete på avancerad nivå (masterexamen), 20 poäng / 30 hpStudentuppsats (Examensarbete)
    Abstract [sv]

    Den stora finanskris som inträffade 2007/2008 har visat att nya värderingsmetoder för räntederivat är nödvändiga. Den metod baserat på multipla räntekurvor som introducerats som lösning på de problem som finanskrisen synliggjort, speciellt gällande räntespread, har givit upphov till nya utmaningar och bekymmer.

    I detta arbete utforskas den nya metoden baserat på multipla räntekurvor samt en stokastisk modell för räntespread. Slutsatserna och diskussionen om resultaten som presenteras tydliggör kvarvarande utmaningar vid modellering av räntespread

  • 146.
    Eliasson, Daniel
    KTH, Skolan för teknikvetenskap (SCI), Matematik (Inst.), Matematisk statistik.
    Game contingent claims2012Självständigt arbete på avancerad nivå (magisterexamen), 20 poäng / 30 hpStudentuppsats (Examensarbete)
    Abstract [en]

    Abstract

    Game contingent claims (GCCs), as introduced by Kifer (2000), are a generalization of American contingent claims where the writer has the opportunity to terminate the contract, and must then pay the intrinsic option value plus a penalty. In complete markets, GCCs are priced using no-arbitrage arguments as the value of a zero-sum stochastic game of the type described in Dynkin (1969). In incomplete markets, the neutral pricing approach of

    Kallsen and Kühn (2004) can be used.

    In Part I of this thesis, we introduce GCCs and their pricing, and also cover some basics of mathematical finance. In Part II, we present a new algorithm for valuing game contingent claims. This algorithm generalises the least-squares Monte-Carlo method for pricing American options of Longstaff and Schwartz (2001). Convergence proofs are obtained, and the algorithm is tested against certain GCCs. A more efficient algorithm is derived from the first one using the computational complexity analysis technique of Chen and Shen (2003).

    The algorithms were found to give good results with reasonable time requirements. Reference implementations of both algorithms are available for download from the author’s Github page https://github.com/del/ Game-option-valuation-library

  • 147.
    Engman, Kristofer
    KTH, Skolan för teknikvetenskap (SCI), Matematik (Inst.), Matematisk statistik.
    Bidding models for bond market auctions2019Självständigt arbete på avancerad nivå (masterexamen), 20 poäng / 30 hpStudentuppsats (Examensarbete)
    Abstract [sv]

    I denna studie utforskar vi modeller för optimal budgivning för auktioner på obligationsmarknaden med hjälp av data som samlats in från plattformen Bloomberg Fixed Income Trading och MIFID II-rapportering. Vi definierar modeller som ämnar att uppfylla två syften. Det första är att träffa det bästa konkurrentpriset så att en handlare kan vinna auktionen med minsta möjliga marginal. Denna modell bör också ta hänsyn till fenomenet Winner's Curse, som innebär att vinnaren av en så kallad common value auction tenderar att vara den budgivare som överskattat värdet. Vi vill undvika detta eftersom det kan vara olönsamt att skicka ett alltför aggressivt bud även om handlaren vinner. Det andra syftet är att definiera en modell som uppskattar ett pris som gör det möjligt för handlaren att vinna en viss andel av sina obligationsaffärer. Vi definierar tre nya modeller för dessa ändamål som bygger på de bästa konkurrentpriserna för varje transaktion vi har data på. Dessa modelleras av en Skew Exponential Power-fördelning. Vidare definierar vi en variabel som indirekt mäter fenomenet Winner's Curse, representerad av budprisets avstånd från ett referenspris för transaktionen beräknad av Bloomberg som är tillgänglig när en request for quote (RFQ) anländer. Relevanta kovariat för transaktionen implementeras också i modellerna för att öka specificiteten för varje transaktion. De nya modellerna jämförs med en linjärregression och en random forest-regression som använder samma kovariat.

    När målet är att träffa det bästa konkurrentpriset ger regressionsmodellerna ungefär samma resultat som expected price-modellen som definieras i denna studie. När man däremot integrerar effekten av Winner's Curse med den definierade indirekta variablen kan vår Winner's Curse-justerade modell minska effekten av Winner's Curse, vilket regressionsmetoderna inte kan. Resultaten av modellerna som ämnar vinna en förbestämd andel av transaktionerna visar att den faktiska andelen transaktioner som man vinner faller inom ett intervall på 5% kring den önskade andelen när modellen körs på testdata. Att inkludera kovariat i modellerna påverkar inte resultaten till den grad som uppskattades, men ger mindre förbättringar med avseende på vissa mättal. Sammanfattningsvis visar de nya metoderna potential som ett första steg mot att bygga algoritmisk handel för obligationer, men mer forskning behövs och bör utnyttja mer av den växande datamängden av RFQs och MIFID II-rapporterade transaktionspriser.

  • 148.
    Engsner, Hampus
    KTH, Skolan för teknikvetenskap (SCI), Matematik (Inst.), Matematisk statistik.
    A PIT - Based approach to Validation of Electricity Spot Price Models2015Självständigt arbete på avancerad nivå (masterexamen), 20 poäng / 30 hpStudentuppsats (Examensarbete)
    Abstract [sv]

    Modelleringen av spotpriser på el är fortfarande i ett tidigt stadium, med många olika modeller som förespråkas av olika forskare. Detta innebär att forskning som fokuserar på modellutvärdering och jämförelse är viktig både för berörda parter i näringslivet och forskare inom detta område. Det finns dock en klar brist på konsensusmetoder att utvärdera modellers validitet, då olika forskare förespråkar olika metoder av varierande lämplighet som valideringsverktyg. I den här uppsatsen kartläggs det nuvarande landskapet av spotprismodeller och de metoder som används för att utvärdera dem. Sedan, som det huvudsakliga forskningsbidraget av detta arbete, presenteras ett generellt och flexibelt valideringsramverk som baseras på vad som kallas ”Probability Integral Transform” (PIT). PIT, vilken kan ses som en generalisering av att undersöka residualer i enkla tidsserie- och regressionsmodeller, transformerar utfallet av en tidsserie till oberoende och identiskt fördelade U(0,1) variabler med hjälp av tidsseriens betingade fördelningar. Att testa modellens validitet reduceras med denna metod till att testa om PIT – värdena är oberoende och identiskt fördelade U(0,1) variabler. Uppsatsen avslutas med tester av spotprismodeller av varierande validitet enligt litteraturen med hjälp av detta ramverk mot faktiskt spotprisdata. De empiriska testerna antyder att PIT – baserad modellvalidering faktiskt stämmer överrens med modellers validitet baserat på nuvarande konsensus, där särskilt opassande modeller förkastas med stora marginaler.

  • 149.
    Engström, Alva
    et al.
    KTH, Skolan för teknikvetenskap (SCI), Matematik (Inst.), Matematisk statistik.
    Frithz, Filippa
    KTH, Skolan för teknikvetenskap (SCI), Matematik (Inst.), Matematisk statistik.
    Measuring the impact of strategic and tactic allocation for managed futures portfolios2019Självständigt arbete på avancerad nivå (masterexamen), 20 poäng / 30 hpStudentuppsats (Examensarbete)
    Abstract [sv]

    Den optimala tillgångsallokeringen är ett konstant aktuellt ämne. Den här uppsatsen ämnar undersöka effekten av riskviktning och målrisk på Sharpekvoten för en portfölj som handlar terminskontrakt på aktieindex och obligationer mellan 2000 och 2018. Dessutom undersöker denna uppsats på vilken nivå - instrument, tillgångsklass eller total portföljnivå - som en momentumstrategi har störst effekt. Vilket undersöks med statitisk försöksplanering. Det slutgiltiga resultatet i denna uppsats visar att riskviktning och målrisk förbättrar Sharpe-kvoten jämfört med en klassisk 60/40 kapitalallokering. Vidare är nyttjande av momentumstrategier det mest fördelaktiga på tillgångsklassnivå, det vill säga att allokera mellan aktieindex- och obligationsterminskontrakt.

  • 150.
    Eriksson, André
    KTH, Skolan för teknikvetenskap (SCI), Matematik (Inst.), Matematisk statistik.
    Anomaly Detection inMachine-Generated Data:A Structured Approach2013Självständigt arbete på avancerad nivå (masterexamen), 20 poäng / 30 hpStudentuppsats (Examensarbete)
    Abstract [en]

    Anomaly detection is an important issue in data mining and analysis, with applications in almost every area in science, technology and business that involves data collection. The development of general anomaly detection techniques can therefore have a large impact on data analysis across many domains. In spite of this, little work has been done to consolidate the different approaches to the subject.

    In this report, this deficiency is addressed in the target domain of temporal machine-generated data. To this end, new theory for comparing and reasoning about anomaly detection tasks and methods is introduced, which facilitates a problem-oriented rather than a method-oriented approach to the subject. Using this theory as a basis, the possible approaches to anomaly detection in the target domain are discussed, and a set of interesting anomaly detection tasks is highlighted.

    One of these tasks is selected for further study: the detection of subsequences that are anomalous with regards to their context within long univariate real-valued sequences. A framework for relating methods derived from this task is developed, and is used to derive new methods and an algorithm for solving a large class of derived problems. Finally, a software implementation of this framework along with a set of evaluation utilities is discussed and demonstrated

1234567 101 - 150 av 472
RefereraExporteraLänk till träfflistan
Permanent länk
Referera
Referensformat
  • apa
  • harvard1
  • ieee
  • modern-language-association-8th-edition
  • vancouver
  • Annat format
Fler format
Språk
  • de-DE
  • en-GB
  • en-US
  • fi-FI
  • nn-NO
  • nn-NB
  • sv-SE
  • Annat språk
Fler språk
Utmatningsformat
  • html
  • text
  • asciidoc
  • rtf